נקודות מרכזיות
- הרשות לניירות ערך (SEC) טוענת כי TrueCoin ו-TrustToken היו מעורבות במכירות הונאתיות ואי רישום חוזי השקעה הקשורים למטבע היציב TrueUSD (TUSD) בין נובמבר 2020 לאפריל 2023.
- למרות שיווק ה-TUSD שמגובה במלואו על ידי דולרים אמריקאיים, דווח כי חלק ניכר מהנכסים התומכים בו הושקעו בקרן חוץ מסוכנת, כאשר עד ספטמבר 2024, 99% מהיתרות היו בקרן זו.
הרשות לניירות ערך (SEC) חושפת מצג שווא בנוגע לגיבוי של מטבע ה-TUSD
הרשות לניירות ערך האמריקאית (SEC) נקטה בפעולה נגד חברת TrueCoin LLC וחברת TrustToken Inc., והאשימה אותן בהונאת משקיעים באמצעות תוכנית ההשקעות שלהן במטבע היציב. על פי החשד, החברות הציגו מצג שווא לגבי הגיבוי של המטבע היציב TrueUSD (TUSD), בטענה שהוא נתמך במלואו על ידי דולרים אמריקאיים או נכסים שווי ערך, כאשר בפועל חלק משמעותי מהנכסים הושקע בקרן חוץ ספקולטיבית.
על פי תלונת ה-SEC, שהוגשה בבית המשפט המחוזי של ארה"ב עבור המחוז הצפוני של קליפורניה, פעילויות ההונאה התרחשו בין נובמבר 2020 לאפריל 2023. במהלך תקופה זו, חברת TrueCoin וחברת TrustToken לכאורה הציעו ומכרו חוזי השקעה לא רשומים בצורה של TUSD והזדמנויות לרווחים הקשורות בפרוטוקול ההלוואות TrueFi.
השקעות מסוכנות והמשך מצג שווא
החקירה של הרשות לניירות ערך (SEC) חשפה כי עד מרץ 2022, לאחר שמבצעי ה-TUSD נמכרו לישות חוץ, יותר מחצי מיליארד דולר מהנכסים שלכאורה תמכו ב-TUSD הושקעו בקרן ספקולטיבית. למרות שהחברות היו מודעות לבעיות מימוש בכספים שבקרן זו בסתיו 2022, חברת TrueCoin ו-TrustToken לכאורה המשיכו להצהיר הצהרות כוזבות למשקיעים, וטענו שה-TUSD מגובה דולר-מול-דולר על ידי דולרים אמריקאיים.
לפי הדיווחים, המצב החריף כאשר ה-SEC טוענת כי עד ספטמבר 2024, 99% מהיתרות שתמכו ב-TUSD הושקעו בקרן ספקולטיבית. רמת חשיפה כזו לכלי השקעה מסוכן עומדת בניגוד חריף לתדמית הבטוחה והמהימנה ששווקה למשקיעים.
תגובת ה-SEC ותנאי ההסדר
חורחה ג. טנרירו, הממונה בפועל על יחידת נכסי הקריפטו והסייבר ב-SEC, הדגיש את חשיבות המקרה הזה ואמר: "המקרה הזה הוא דוגמה מובהקת לחשיבות הרישום, שכן המשקיעים במוצרים אלו ממשיכים להיות חסרים את המידע החיוני הדרוש לקבלת החלטות מושכלות ומלאות".
מבלי להודות או להכחיש את ההאשמות, חברות TrueCoin ו-TrustToken הסכימו להסדיר את האישומים של ה-SEC. תנאי ההסדר כוללים:
- הסכמה לפסקי דין סופיים שיאסרו עליהן להפר את חוקי ניירות הערך הפדרליים החלים.
- תשלום קנסות אזרחיים בסך 163,766 דולר כל אחד
- TrueCoin הסכימה לשלם פיצוי (disgorgement) בסך 340,930 דולר, בתוספת ריבית טרם פסק הדין בסך 31,538 דולר.
הסדרים אלו כפופים לאישור בית המשפט ומהווים פעולה רגולטורית משמעותית בתחום המטבעות הקריפטוגרפיים, המבליטה את מאמצי ה-SEC המתמשכים להגן על משקיעים בשוק הנכסים הדיגיטליים המתפתח במהירות.
