נקודות מרכזיות
- על פי המסמכים האחרונים שהגישה ל-SEC, חברת גולדמן זאקס מחזיקה בכ-418 מיליון דולר בשבע קרנות ספוט ביטקוין ETF, נכון ל-30 ביוני 2024.
- הפוזיציה הגדולה ביותר של בנק ההשקעות היא בקרן iShares Bitcoin Trust (IBIT) של בלאקרוק, בשווי של 238.6 מיליון דולר. נתון זה הופך את גולדמן למחזיק השלישי בגודלו בקרן.
תיק תעודות סל ביטקוין של גולדמן
גולדמן זאקס, חברת שירותים פיננסיים רב-לאומית, חשפה אחזקות משמעותיות בקרנות סל (ETF) של ביטקוין בספוט בארה"ב בהגשת 13F הרבעונית שלה לרשות ניירות ערך האמריקאית (SEC) ב-13 באוגוסט 2024. מהמסמכים עולה כי נכון ל-30 ביוני 2024, גולדמן זאקס החזיק במניות ביטקוין ETF בשווי של כ-418 מיליון דולר בשבע קרנות שונות.
הפוזיציה הגדולה ביותר של הבנק היא בקרן iShares Bitcoin Trust (IBIT), המנוהלת על ידי בלאקרוק, עם 6.9 מיליון מניות בשווי של 238.6 מיליון דולר. עובדה זו הופכת את גולדמן זאקס למחזיק השלישי בגודלו בקרן IBIT, אחרי מילניום מנג'מנט (Millennium Management) וקפולה מנג'מנט בע"מ (Capula Management).
אחזקות משמעותיות נוספות כוללות:
- Fidelity Wise Origin Bitcoin Fund (FBTC)
1.51 מיליון מניות בשווי 79.5 מיליון דולר - Invesco Galaxy Bitcoin ETF (BTCO)
$56.1 מיליון - Grayscale Bitcoin Trust ETF (GBTC)
660,183 מניות בשווי 35.1 מיליון דולר
גולדמן זאקס מחזיק גם בפוזיציות מינוריות יותר בתעודות סל מבוססות ביטקוין של Bitwise, WisdomTree ו-Ark-21Shares.
עניין מוסדי בתעודות סל מבוססות ביטקוין
חשיפת אחזקות תעודות הסל ביטקוין של גולדמן זאקס מדגישה את העניין הגובר של המוסדיים במוצרי השקעה מבוססי מטבעות קריפטוגרפיים. מאז השקתן מוקדם יותר ב-2024, 11 קרנות הסל על ביטקוין הניבו תזרים של 17.4 מיליארד דולר, לפי מנהל הנכסים הבריטי Farside Investors.
מסמכים שהוגשו לאחרונה ממוסדות פיננסיים גדולים אחרים מעידים עוד יותר על מגמה זו. Capula, אחת מקרנות הגידור הגדולות באירופה, חשפה אחזקות של 464 מיליון דולר ב-13F שהגישה מוקדם יותר החודש, כאשר שתי האחזקות הגדולות ביותר שלה נמצאות גם הן בקרנות הספוט ביטקוין של בלאקרוק ופידליטי.
השפעת השוק וביצועי הביטקוין
ההשתתפות המוסדית המוגברת בתעודות סל על ביטקוין התרחשה במקביל לתנועות בולטות בשוק הקריפטו. שוק הקריפטו מתמודד עם אתגרים בשל אי ודאות מאקרו-כלכלית המשפיעה על נכסי סיכון שונים. למרות רוחות נגדיות אלה, קרנות הסל על ביטקוין הניבו תזרים נטו של 39 מיליון דולר ביום שלישי האחרון, כאשר IBIT של iShares הובילה עם 34.6 מיליון דולר, ואחריה FBTC של פידליטי עם 22.6 מיליון דולר.
עמדתו המתפתחת של גולדמן זאקס בנוגע למטבעות קריפטוגרפיים
ההשקעה המשמעותית של גולדמן זאקס בתעודות סל מבוססות ביטקוין מסמנת שינוי משמעותי בגישה של הבנק למטבעות קריפטוגרפיים. מהלך זה מגיע למרות הצהרות קודמות של הבנק שהביעו ספקנות לגבי נכסי קריפטו. האחזקות המשמעותיות בתעודות סל שונות של ביטקוין מצביעות על מיצוב אסטרטרגי מחודש, שנועד לנצל את הביקוש הגובר של המוסדיים לחשיפה למטבעות קריפטו באמצעות כלי השקעה מוסדרים.
ככל ששוק הקריפטו מתבגר ומושך אליו מוסדות פיננסיים מרכזיים, מעורבותה של גולדמן זאקס בתעודות סל מבוססות ביטקוין עשויה לאותת על מגמה רחבה יותר של מימון מסורתי שמאמץ ומקבל נכסים דיגיטליים כקטגוריית נכסים לגיטימית.
